סקר השקעות ה-Seed בישראל: צ’קים של 2 מיליון דולר דרך ה”זום”

למעלה מ-30 קרנות, שמשקיעות בשלבים מוקדמים, השתתפו במחקר של Ground Up Ventures. מה גובה הצ’ק הממוצע, לכמה זמן הוא יספיק, איזו קרן הן היו רוצות שתצטרף להשקעה שלהן ואילו תחומים ישרדו את הקורונה ואילו יתקשו?

תמונה: Pexels

שנת 2020 הייתה שנה מאתגרת בלשון המעטה ללא מעט עסקים, וגם להייטק הישראלי. אבל בעוד חברות מבוססות וגדולות היו בעלות אמצעים להתמודד עם אי-הודאות שליוותה את השנה האחרונה, הסטארטאפים הצעירים הם אלו שאותגרו יותר מכל. סקר חדש של קרן Ground Up Ventures התבסס על תשובות של עשרות קרנות הון סיכון, שמתמקדות בסבבי Seed, כדי לשפוך קצת אור על השנה שהיתה וזו שתהיה.

רוב ההשקעות – מבלי לפגוש את היזמים

מהתשובות של 37 הקרנות שהשתתפו במחקר של Ground Up Ventures, נראה שההייטק הישראלי מוכיח שוב שיש לו חוקים משלו, בניגוד לענפים אחרים במשק. במצטבר, הקרנות ביצעו בשנת 2020 כ-145 השקעות Seed ו-Pre-Seed עם צ’ק ממוצע של 1.77 מיליון דולר. שני הנתונים הללו מסמנים עלייה של 20-25% בהשוואה ל-2019.

גם מספר ההשקעות וגם סכומי ההשקעות צמחו בהשוואה ל-2019, כאשר 61% מהקרנות דיווחו על עלייה בהיקפי ההשקעות ב-2020, ו-39% דיווחו גם על עלייה באיכות ההשקעות. קרנות הסיד הפעילות ביותר בישראל, על פי המחקר, הן הקרן הישראלית-אמריקאית F2 Capital, NFX, שגייסה ב-2019 עשרות מיליוני דולרים להשקעות, וקרן פיטנגו הותיקה.

הקרנות שהשתתפו במחקר

השקעות בלי פגישות

לפני תקופת הקורונה, רק 33% מהמשקיעים ביצעו השקעה מבלי לפגוש את צוות המייסדים פנים-אל-מול-פנים. בשנת 2020, לעומת הזאת, המספר הזה הוכפל. ייתכן שהיעדר הפגישות המרובות ברחבי הארץ ובעולם גם זירז את פרק הזמן שבין הפגישה לבין ה-Term Sheet המיוחל: בעוד שרק 26% מהקרנות סגרו את העיסקה בתוך פחות מחודש מהפגישה הראשונה, ב-2020 המספר הזה צמח ל-43% מהקרנות. בנוסף, 56% מהקרנות השיבו כי יש “יותר מדי” כסף זמין להשקעות לשלבי Seed, אך 41% גם טענו שיגייסו כספים נוספים ב-2021. יזמים, אתם יודעים מה זה אומר.

הסגרים והמעבר לעבודה מהבית היה יכול להפוך להזדמנות הגדולה של הסטארטאפים שנמצאים מחוץ לאיזור המרכז, אך עדיין רוב גדול של ההשקעות בוצעו בסטארטאפים מתל אביב והרצליה. במקום השני נמצאים דווקא סטארטאפים של יזמים ישראלים שלא יושבים בישראל, ולאחריהם ממוקמת ירושלים. באופן לא מפתיע, מרבית ההשקעות התמקדו בפלטפורמות SaaS למגזר העסקי, סייבר ו-MedTech – כיאה לשנת מגיפה עולמית.

Runway של שנתיים

נתון מעניין נוסף הוא לכמה זמן ההשקעות מספיקות לסטארטאפים הישראלים – ה-Runway. מהסקר עולה כי 5% מההשקעות של הקרנות הספיקו ל-Runway של פחות מ-12 חודשים; וכמעט 50% מהם מתכננים להשתמש בכסף במשך 19-24 החודשים הבאים. 41 אחוז מההשקעות הספיקו ל-Runway של 12-18 חודשים ו-5% מההשקעות יספיקו לאורך חיים של למעלה מ-25 חודשים.

רוצים לראות איפה החברים שלכם עובדים? רוצים לראות איפה החברים שלכם עובדים? ללוח מיתוג המעסיק גיקטיים אינסיידר לחצו כאן >

זווית נוספת שבדק הסקר הוא אילו תעשיות יתקשו להחלים מנזקי הקורונה ומי יככב. במקום הראשון והלא מפתיע נמצא תחום ה-Travel-Tech, כשבמקום השני נמצא עולם הקמעונאות הפיזית ובמקום השלישי נמצא תחום הנדל”ן. התחומים שלדעת המשקיעות והמשקיעים הרוויחו יותר מכל מהקורונה הם תחומי ה-E-commerce, בריאות דיגיטלית ועבודה מרחוק.

הקרנות גם נשאלו מה התחזית שלהן לשנה הקרובה. מהנתונים עולה כי רוב הקרנות חושבות שבשנת 2021 נחזה ב-6-10 יוניקורנים חדשים. כזכור בחודש אחד – ינואר – כבר חזינו ב-4 סטארטאפים שהפכו לחדי-קרן חדשים.

רוצים השקעת המשך מקרן בסמר

עוד צופות הקרנות כי לפחות 1 מכל 5 חברות פורטפוליו שלהן תעבוד במודל מרחוק לחלוטין במהלך 2021. כאשר נשאלו הקרנות על השקעות עתידיות, רובן השיבו כי הן צופות לבצע בין עיסקה בודדת ל-4 עסקאות Pre-A במהלך 2021, ורק מעט מהן מתכננות לבצע 9-12 השקעות.

שאלה נוספת ומעניינת שנשאלו הקרנות היא אילו קרנות הן היו רוצות לראות בסיבובי ההשקעה המתקדמים יותר. כאן זכתה – בשנה השלישית ברציפות – קרן Bessemer ובמקום השני קרן Insight.

לבסוף, נשאלו הקרנות מה המקור המועדף עליהן לעדכוני טכנולוגיה והייטק. כאן הגיעו למקום הראשון אתר גיקטיים (תודה!) ואתר CTech באנגלית.

בהתייחסו לנתונים, אמר דייויד סטארק, שותף כללי ב-Ground Up Ventures: “אפשר לראות שזה זמן מצוין להקים חברה. למרות המגיפה יש הרבה משקיעים בארץ שמחפשים יזמים טובים כדי להשקיע בהם ושמתכוונים להיות ממש פעילים ב-2021. במיוחד בתחומים של ecommerce, digital health ו-remote work, יש הרבה מאמץ”.

 


כבר הצבעת?

עידן בן טובים

נולד עם ג׳ויסטיק ביד. יש לו הרבה יותר מדי גאדג׳טים והרבה פחות מדי זמן פנוי כדי לשחק עם כולם. בעל פטיש לא מוסבר לביצוע קליברציות לסוללות של מכשירים. כשהוא לא עסוק בלכתוב על טכנולוגיה, הוא אוהב לדבר עליה, והרבה

הגב

1 תגובה על "סקר השקעות ה-Seed בישראל: צ’קים של 2 מיליון דולר דרך ה”זום”"

avatar
Photo and Image Files
 
 
 
Audio and Video Files
 
 
 
Other File Types
 
 
 

* היי, אנחנו אוהבים תגובות!
תיקונים, תגובות קוטלות וכמובן תגובות מפרגנות - בכיף.
חופש הביטוי הוא ערך עליון, אבל לא נוכל להשלים עם תגובות שכוללות הסתה, הוצאת דיבה, תגובות שכוללות מידע המפר את תנאי השימוש של Geektime, תגובות שחורגות מהטעם הטוב ותגובות שהן בניגוד לדין. תגובות כאלו יימחקו מייד.

סידור לפי:   חדש | ישן | הכי מדורגים
F2 אלופים
Guest

F2 אחלה קרן, רגליים על הקרקע ועובדים עם היזמים חזק.

wpDiscuz

תגיות לכתבה: