4 הנפקות ב-3 ימים: המספרים המעניינים של איירון סורס, טאבולה, פיוניר ו-SentinelOne
שבוע מטורף עבר על ההייטק הישראלי, כש-4 סטארטאפים הפכו לחברות ציבוריות עם שווי מצרפי של כמעט 20 מיליארד דולר, וזה אפילו לא הסוף של המגמה
תמונה: Pixabay
פעם הכל היה יותר פשוט בהייטק הישראלי. סטארטאפים היו מגייסים, שואפים לאקזיט מהיר, יוניקורנים היו יוניקורנים – כלומר מחזה נדיר והנפקות של סטארטאפים ישראליים קרו פעם ב. אבל השנים 2020 ו-2021 יזכרו כשנים שבהן ההייטק הישראלי שבר את הנורמות, והפך את התופעות הנדירות לרווחות. השבוע עושים 4 סטארטאפים את הצעד המשמעותי בחייהם והופכים לחברות ציבוריות. מהתשקיפים ותחילת המסחר ניתן לראות כמה נתונים מעניינים על החברות הפרטיות לשעבר.
4 הנפקות, 3 ספאקים
לכל שנה יש את מילת הקסם שלה, ונראה שב-2021 המונח השולט הוא SPAC. כלומר התמזגות עם חברת שלד בורסאי, שבעצם מחזיקה רק בכסף. המטרה היא ברורה: חברות וסטארטאפים יכולים להפוך לחברות ציבוריות תוך כדי דילוג על תהליכים מתישים למדי, מה שמאפשר למשקיעים, למייסדים וכמובן גם לעובדים להיפגש עם כסף בצורה הרבה יותר מהירה מהנפקה סטנדרטית. השבוע לא פחות מ-3 חברות הפכו לציבוריות באמצעות הנפקת ספאק: Payoneer , IronSource, ו-Taboola, ואליהן הצטרפה בדרך ה-IPO המסורתית SentinelOne.
4 חברות: 17 מיליארד דולר
פיוניר החלה להיסחר שלשום (ב') בנאסד"ק לפי שווי של 3.3 מיליארד דולר; IronSource החלה להיסחר ביום ג' לפי שווי של 11.1 מיליארד דולר; טאבולה תתחיל להיסחר היום (ד') על פי שווי של 2.6 מיליארד דולר; ואחרונה לעלות למגרש תהיה סנטינל וואן שהנפקתה גם היא תתקיים היום (ד') עם שווי אדיר של 10 מיליארד דולר – מה שמהווה את הנפקת הסייבר הגדולה ביותר עד היום ומעניק לה את התואר דקה-קורן.
השווי המצרפי של כל המנפיקות יעמוד על כ-23.7 מיליארד דולר. קחו לכם דקה לחשוב על זה.
רגע, טאבולה ואאוטבריין לא מנפיקות ביחד?
מימין לשמאל: מייסד אאוטבריין ירון גלאי ומייסד טאבולה, אדם סינגולדה
כאילו שהשבוע הזה לא יכל להפוך ליותר מרשים, הוא גם די אירוני. Taboola ו-Outbrain הן חברות כמעט מקבילות, המתחרות על אותו שוק המלצות התוכן ברשת. השתיים הודיעו ב-2019 על כוונתן לעשות את המהלך הכמעט מתבקש ביותר ולהתמזג לחברה אחרת גדולה, אך שנה ומשבר עולמי לאחר מכן, השתיים הודיעו על פיצוץ המיזוג הצפוי. היום, כאמור, תונפק טאבולה, בעוד אאוטבריין הגישה הלילה את התשקיף שלה לקראת הנפקה ראשית. האם יש מקום ל-2 חברות המלצות תוכן בבורסה אחת? הזמן יגלה.
העובדים הופכים למיליונרים
מלבד המשקיעים בחברות, מי שימצאו את עצמם מאושרים מאוד מתהליך ההנפקה המהיר הם חלק מעובדי החברות המנפיקות. חלק מהכסף המגויס בתהליכי הנפקה מיועד כמובן להמשך הצמיחה של החברות, אבל חלק לא קטן ממנו יעבור לידיהם של המשקיעות והעובדים.
פיוניר, למשל, תזרים כ-500 מיליון דולר לקופה שלה, בעוד סכום זהה ישמש לרכיב סקנדרי במסגרתו ירכשו מניות מבעלי המניות הקיימים. על פי הערכות, עשרות מעובדי פיוניר הפכו השבוע למיליונרים בדולרים. במסגרת ההנפקה של איירון סורס, רק כ-600 מיליון דולר יוזרמו לקופת החברה, בעוד כ-1.5 מיליארד דולר יעברו אל בעלי המניות בחברה. במקרה הזה, יותר מ-200 עובדי החברה יהפכו למיליונרים. בטאבולה יסתפקו בקצת פחות, כאשר בעלי המניות בחברה יקבלו 100 מיליון דולר ו-150 מיליון דולר נוספים ישמשו לרכיב סקנדרי.
קרן אחת, שלוש הנפקות
חיוך של 3 הנפקות בשבוע. הצוות של Viola
עוד משרדים שבהם יפתחו כמה בקבוקי שמפניה טובים הם משרדי קרן Viola הישראלית, שהשקיעה ב-3 מתוך אותן 5 חברות שמנפיקות השבוע. ויולה השקיעה ב-OutBrain, IronSource וגם ב-Payoneer באמצעות הקרן ה-3 שלה, שגויסה ב-2008 (אז, תחת השם כרמל). אבי זאבי מ-Viola מכהן גם ב-13 השנים האחרונות כיו"ר הבורד של פיוניר. באיירון סורס ופיוניר היא הספיקה להשקיע עוד בימים הראשונים שלהן, ועל פי הערכות, ההשקעה בפיוניר מ-2008 הניבה החזר של 20X על ההשקעה, בעוד איירון סורס תשיב פי 50 על ההשקעה. בנוסף, לקרן יש גם אחזקות משמעותיות באאוטבריין, כך שהיא צפויה ליהנות בקרוב מהחזר השקעה נאה נוסף עבור המשקיעים שלה.
עידן בן טובים
נולד עם ג׳ויסטיק ביד. יש לו הרבה יותר מדי גאדג׳טים והרבה פחות מדי זמן פנוי כדי לשחק עם כולם. בעל פטיש לא מוסבר לביצוע קליברציות לסוללות של מכשירים. כשהוא לא עסוק בלכתוב על טכנולוגיה, הוא אוהב לדבר עליה, והרבה
הגב
3 תגובות על "4 הנפקות ב-3 ימים: המספרים המעניינים של איירון סורס, טאבולה, פיוניר ו-SentinelOne"
* היי, אנחנו אוהבים תגובות!
תיקונים, תגובות קוטלות וכמובן תגובות מפרגנות - בכיף.
חופש הביטוי הוא ערך עליון, אבל לא נוכל להשלים עם תגובות שכוללות הסתה, הוצאת דיבה, תגובות שכוללות מידע המפר את תנאי השימוש של Geektime, תגובות שחורגות מהטעם הטוב ותגובות שהן בניגוד לדין. תגובות כאלו יימחקו מייד.
decacorn is for privatly held companies. SentinelOne will be public.
But it doesn't really matter, congrats to them
*SentinelOne
מקווה שטאבולה ואאוטבריין ילכו בעקבות בבילון וכל חברות הtaskbar שהועפו מחיינו